Il regime civilistico e fiscale dei dividendi
» Utili da partecipazione
• Dividendi “in senso proprio”
• Fattispecie assimilate
» La distribuzione degli utili: norme civilistiche e fiscali
» Le quote di partecipazione e i diritti dei soci nelle Srl
• Particolari diritti dei soci
• Natura della partecipazione: Divisibilità delle quote, Comunione di quote, Operazioni sulle proprie partecipazioni
» Abrogazione libro soci e trasferimento delle partecipazioni di Srl
• Ambito di applicazione dell’abrogazione
• Trasferimento delle quote di Srl
• Novità nella disciplina civilistica
• Trasferimento quote senza intervento del notaio
• Novità sul trasferimento senza intervento del notaio
• Rilevanza del momento del deposito
• Riferimenti al libro soci nello statuto
• Espropriazione delle quote di Srl
• Versamenti dovuti, le responsabilità dell’alienante
• Depositi successivi all’approvazione del bilancio
• Deposito dell’elenco soci nelle Spa
• Convocazione dell’assemblea
• Adempimenti degli amministratori
• Termini per il deposito delle dichiarazioni
• Modalità di deposito della dichiarazione
• Circolare Ordine Dottori commercialisti n. 15/2010.
» Il regime fiscale dei dividendi corrisposti da soggetti residenti
• La disciplina per i non residenti
• L’applicazione della Direttiva “madre-figlia”
• Ritenuta ridotta per soggetti Ue e See non residenti in Stati a fiscalità privilegiata
• Obblighi di comunicazione e di certificazione
» La misura dell’imponibile nelle cessione di partecipazioni
• Dividendi derivanti da partecipazioni “non qualificate”
» Abrogazione del regime della thin capitalization
» Le riserve in sospensione d’imposta
» Le riserve di utili utilizzate a copertura delle perdite
» Riserve da ricostituire in caso di avanzo di fusione/scissione
» L’agevolazione per gli investimenti nelle start-up
• Come funziona l’agevolazione
• Ambito soggettivo
• Ambito oggettivo
• Requisito temporale
• Requisiti per l’accesso al regime agevolato
• I chiarimenti della circolare 15/E del 10 aprile 2009
• Il recupero dell’agevolazione
• Cessione di partecipazione non qualificata e adempimenti posti a carico degli intermediari
• Regime del risparmio amministrato
• Regime del risparmio gestito
• Chiusura dei rapporti con l’intermediario
• Cessione di partecipazione qualificata
• Importo massimo della plusvalenza

La valutazione di titoli e partecipazioni in bilancio
» I criteri di valutazione in bilancio
• Titoli e partecipazioni che non costituiscono immobilizzazioni finanziarie
• Titoli e partecipazioni immobilizzate
» Partecipazioni iscritte tra le immobilizzazioni finanziarie
• Criteri di valutazione: Metodo del costo rettificato, Valutazione con metodo LIFO, FIFO o media ponderata, Metodo del patrimonio netto
• Indicazioni in Nota integrativa
• Collocazione della voce nel bilancio abbreviato
» Titoli e partecipazioni iscritti nell’attivo circolante
• Criteri di valutazione: Regime ordinario, Deroga introdotta dal d.l. 185/2008 e confermata nel d.m. 176/2009
» Criteri di valutazione fiscale
• Valutazione delle rimanenze di titoli: titoli disciplinati dall’art. 94, comma 1, del TUIR
• Svalutazione delle obbligazioni e degli altri titoli in serie o di massa

Il regime fiscale delle plusvalenze esenti (Pex)
• I contribuenti interessati dalla Pex
» Le partecipazioni esenti: i quattro requisiti
• Il requisito temporale
• Il requisito della prima iscrizione in bilancio
• Il requisito di residenza della partecipata
• Il requisito di operatività della partecipata
» Presunzione di non commercialità in presenza di beni immobili
» Le partecipazioni escluse dall’applicazione della Pex
» Soggetti IRES: il regime dei componenti reddituali
• Partecipazioni escluse dall’ambito di applicazione della Pex
• Minusvalenze: obblighi di comunicazione
• La disciplina delle partecipazioni per le imprese non-IRES
» Oneri di vendita e di gestione
» La disciplina fiscale in caso di recesso, esclusione, riduzione del capitale ed operazioni assimilate

Le principali novità fiscali per dividendi e partecipazioni
» Nuove regole in materia di fiscalità dei dividendi
» Presunzione di distribuzione prioritaria degli utili
• Considerazioni sul d.m.: la presunzione
» La fiscalità dei dividendi in caso di recesso
• Le procedure per il recesso
» Nuove percentuali di imposizione delle plusvalenze
• Estensione della disciplina alle partecipazioni in società di persone
• Imposizione delle plusvalenze indipendentemente dal momento di produzione degli utili
• Anticipazione della distribuzione degli utili
• Beneficio derivante dalla rideterminazione del valore delle quote
• Cessioni di partecipazioni da parte di soggetti in contabilità semplificata
• Plusvalenze realizzate da enti non commerciali
» Utili percepiti mediante società fiduciarie
» Utili percepiti da trust
• Risoluzione 5 novembre 2008, n. 425/E - Trust: riferibile immediatamente ai beneficiari della tassazione per trasparenza
» Utili percepiti tramite società holding
• Riserve accantonate dalle società operative e metodo del patrimonio netto
• Dividendo “per maturazione”

Utili percepiti da persone fisiche non imprenditori
» La disciplina degli utili per le persone fisiche
• Le soglie di qualificazione
• Usufrutto su azioni o quote
» Dividendi derivanti da partecipazioni qualificate
• Dividendi di fonte estera: Dividendi non “white list”, Introduzione dell’art. 168-bis e relativa decorrenza, Criterio della “provenienza”
• Ritenute alla fonte: Applicazione delle ritenute sugli utili corrisposti da soggetti non “white list”, Credito per le imposte pagate all’estero, Partecipazioni in società di persone non residenti
» Dividendi derivanti da partecipazioni non qualificate
• Dividendi di fonte estera
• Paesi a fiscalità privilegiata: tassazione delle partecipazioni non qualificate
• Dividendi da soggetti non “white list”
• Modello Unico 2010 PF: compilazione del quadro RL

Utili percepiti da imprenditori individuali e da società di persone
• Aspetti civilistici della distribuzione degli utili
• Rinuncia alla percezione degli utili
• Percentuale di partecipazione rimessa ad un terzo
• Cessione di quote durante l’esercizio sociale
• La partecipazione alle perdite
» Dividendi di fonte italiana
• Irrilevanza delle soglie di qualificazione
• Inapplicabilità delle ritenute alla fonte
• Società semplici
» Dividendi di fonte estera
• Inapplicabilità delle ritenute alla fonte
• Tabella riepilogativa: utile percepito da società di persone
• Modello Unico 2010 SP: compilazione del quadro RL

Utili percepiti da soggetti IRES
» Utili percepiti dai soggetti IRES che non adottano gli IAS/IFRS
• Dividendi di fonte estera
• Deroghe al regime ordinario di tassazione
» Dividendi percepiti da soggetti che adottano gli IAS/IFRS
• Finalità del nuovo regime
• Strumenti finanziari negli IAS e le problematiche fiscali
• Imposizione per i dividendi relativi a strumenti detenuti per la negoziazione
• Credito per le imposte estere
• Dividend washing
• Comunicazione minusvalenze di importo superiore ai 50.000,00 euro
• Imposizione per i dividendi relativi alle immobilizzazioni finanziarie
» Le indicazioni della guida OIC n. 4
• Le riserve nel bilancio d’esercizio redatto secondo gli IFRS
• Utili rilevati nel Conto economico
• Riserve indisponibili costituite e movimentate in contropartita diretta delle valutazioni al fair value di strumenti finanziari ed attività
• Riserve rilevate nello Stato patrimoniale di apertura del primo bilancio d’esercizio redatto secondo i principi contabili internazionali

I dividendi di fonte estera
» La disciplina dei dividendi esteri
» Quadro RW: indicazioni fiscali dei dividendi di fonte estera
» Utili percepiti da soggetti non residenti
» Applicazione della ritenuta del 27%
• Rimborso dell’imposta estera
» Ritenuta all’1,375% per le società di capitali residenti nell’Ue
• Esclusioni
• Disposizioni “madre-figlia”
• Requisiti per l’applicazione del regime
• Le nuove soglie minime di partecipazione
• Documentazione per l’accesso al regime
• Disciplina comunitaria alle società “madri” residenti in Svizzera
» Modello OCSE: convenzioni internazionali contro le doppie imposizioni
• Criteri di territorialità e aliquote applicabili
• Rimborso delle ritenute italiane per i non residenti
• Stati per i quali non è stata predisposta l’apposita modulistica
• I chiarimenti della circolare 26/E del 21.5.2009
• La nuova ritenuta sui dividendi: Ambito soggettivo di applicazione, Natura dei soggetti beneficiari, Localizzazione dei beneficiari, I soggetti beneficiari della norma, Come ottenere l’aliquota ridotta: gli adempimenti procedurali, Decorrenza
• Modello Unico 2010 PF: Compilazione del quadro RM (redditi soggetti a tassazione separata e ad imposta sostitutiva)
• Modello Unico 2010 SP: Compilazione del quadro RM (redditi soggetti a tassazione separata e ad imposta sostitutiva e proventi di fonte estera)
• Modello Unico 2010 SC: Compilazione del quadro RM (redditi assoggettati a
tassazione separata derivante da partecipazioni in imprese estere)
• Facsimile: domanda di rimborso soggetti non residenti in Italia (Regno Unito)
• Tabelle riepilogative: tassazione dividendi

La distribuzione di utili e la compilazione dei quadri SI ed SK del Mod. 770 ordinario
» Soggetti tenuti a presentare il Mod. 770/2010 ordinario
» La compilazione del Quadro SI
» La compilazione del Quadro SK
» Schema di sintesi

La certificazione di utili e proventi corrisposti nel 2009
» Certificazione di utili e proventi
» La distribuzione di utili
» La distribuzione di proventi equiparati agli utili
» Il modello di certificazione degli utili (Cupe)
• Soggetti obbligati a rilasciare la certificazione
• Soggetti non obbligati a rilasciare la certificazione
• Dati relativi al soggetto che rilascia la certificazione
• Operazioni straordinarie
» Modello Cupe: istruzioni alla compilazione
» Esempi di compilazione della certificazione